背景概述
根据 黄金形态通APP 报道，瑞士金融市场监管局（FINMA）已完成对国内系统重要性银行的应急和恢复计划年度评估。系统重要性银行须每年向FINMA提交应急计划供评估，并每年获得恢复计划批准。此次评估涉及PostFinance、Raiffeisen和Zürcher Kantonalbank（ZKB）。
关键要点
- ZKB和Raiffeisen的应急计划符合监管要求。
- PostFinance的应急计划仍不可实施，主要因资本重组能力不足，且替代策略未满足FINMA要求。
- 三家机构的恢复计划均获FINMA批准。
- 继瑞士信贷（Credit Suisse）危机后，评估重点关注恢复措施触发阈值和情景分析，所有银行均取得进展。
- FINMA已修订恢复计划评估实践，将从下一评估周期起应用。
影响解读
PostFinance的应急计划缺陷可能影响其在危机情况下的处置能力。FINMA指出，PostFinance目前没有足够且适当的资本来覆盖应急计划激活时预期的损失（资本重组能力）。PostFinance已于2023年认识到这一缺陷，自2024年起积累相应资金，并将持续至2025年底。此外，PostFinance在危机可选性方面需进一步改进，其替代策略须展示在无法重组时如何确保系统重要性功能的连续性。
对于ZKB和Raiffeisen，应急计划达标意味着其系统重要性功能（存款业务和支付交易，以及Raiffeisen和ZKB的短期贷款业务）在破产风险下已有明确维护方案。恢复计划获批则表明这些银行具备在无需政府干预下自我稳定的能力。
关键对比
| 银行 | 应急计划评估结果 | 恢复计划评估结果 |
|---|---|---|
| PostFinance | 不可实施（资本重组能力不足，替代策略未达标） | 批准 |
| Raiffeisen | 符合监管要求 | 批准 |
| Zürcher Kantonalbank（ZKB） | 符合监管要求 | 批准 |
未来展望
PostFinance需在2025年底前继续积累资本，并改进危机可选性及替代策略，以满足FINMA要求。FINMA已修订恢复计划评估实践，新方法将从下一评估周期起适用。国内系统重要性银行目前不适用全球系统重要性银行的处置评估标准，但监管关注度持续。
编辑总结
FINMA年度评估显示，瑞士国内系统重要性银行中，ZKB和Raiffeisen的应急计划合规，而PostFinance仍需弥补资本重组能力和替代策略的不足。三家机构的恢复计划均获批准，反映其在危机治理和早期措施方面的进展。PostFinance的整改将持续至2025年底，其进展值得关注。
常见问题解答
问题：FINMA此次评估涉及哪些银行？
回答：评估涉及三家国内系统重要性银行：PostFinance、Raiffeisen和Zürcher Kantonalbank（ZKB）。
问题：PostFinance的应急计划为何不可实施？
回答：主要因PostFinance目前没有足够且适当的资本来覆盖应急计划激活时预期的损失（资本重组能力不足），且其替代策略未满足FINMA要求。
问题：PostFinance何时认识到资本重组能力缺陷？
回答：PostFinance于2023年认识到这一缺陷，自2024年起积累相应资金，并将持续至2025年底。
问题：三家银行的恢复计划评估结果如何？
回答：FINMA已批准所有三家国内系统重要性银行的恢复计划。
问题：FINMA在恢复计划评估方面有何新动向？
回答：FINMA已与相关机构对话修订恢复计划评估实践，并将从下一评估周期起应用。
