NFA对Bit5ive及其负责人Richard Acosta采取紧急执法行动

背景概述

根据 黄金形态通APP 报道，美国全国期货协会（NFA）于2023年9月19日宣布，对Bit5ive Mining Fund Advisor, LLC（简称Bit5ive Advisor）及其负责人Richard Alexander Acosta采取紧急执法行动。Bit5ive Advisor是一家位于佛罗里达州多拉尔的NFA成员商品池运营商（CPO），Acosta是该公司唯一注册的关联人员（AP）和负责人。NFA表示，由于Bit5ive Advisor和Acosta未能配合NFA的调查，未能提供所需文件和资料，NFA无法确定该基金投资者的身份、投资金额、资金用途以及偿还某投资者的资金来源。因此，NFA采取紧急行动以保护Bit5ive Mining Fund LP（由Bit5ive Advisor运营的商品池）的参与者、投资公众、衍生品市场及其他NFA成员。

关键要点

NFA对Bit5ive Advisor和Acosta的紧急执法行动包括：

• 立即暂停Bit5ive Advisor和Acosta的NFA会员资格。
• 禁止其招揽或接受任何用于投资该基金或其他由Bit5ive Advisor或Acosta控制的池或投资工具的资金。
• 禁止其从Bit5ive Advisor、Bit5ive Fund或任何其他由Bit5ive Advisor或Acosta运营的商品池或投资工具的账户中支付或转移任何资金，除非获得NFA事先批准。
• 该行动将持续有效，直到Bit5ive Advisor和Acosta向NFA证明其完全遵守所有NFA要求。
• Bit5ive Advisor或Acosta可请求NFA听证委员会举行听证会。

NFA指控详情

NFA基于其合规部门经理Caroline Bukar的宣誓书提出以下指控：

• Bit5ive Advisor自2021年11月8日起在美国商品期货交易委员会（CFTC）注册为CPO，并成为NFA成员。
• Acosta自2021年11月8日起担任Bit5ive Advisor的唯一注册AP和负责人，也是NFA关联人员。
• NFA获得的其他信息显示，Collazo和Izquierdo为Bit5ive Advisor的联合首席执行官和/或董事，但两人均未在NFA的在线注册系统（ORS）中列为公司负责人。
• 2022年7月1日，Bit5ive Advisor将Bit5ive Fund列为CFTC 4.7豁免商品池。根据私募备忘录（PPM），该基金涉及“比特币挖矿”投资工具，为机构和个人投资者提供比特币挖矿活动的敞口。PPM还指出，基金可能交易比特币、比特币期货及其他场外和定制衍生品，主要用于对冲目的。
• 自2023年3月起，NFA一直与Bit5ive Advisor沟通，要求其提交逾期的2022年12月31日基金经认证的财务报表（2022 PFS），但Bit5ive Advisor未能提交。
• 在2023年3月的电话交谈中，Acosta确认基金收到了两笔认购。代表1确认这两笔认购来自个人投资者A和一对夫妇。
• 2023年7月中旬，Acosta通过电子邮件披露，基金向投资者B赎回了14万美元。两天后，Acosta表示没有资金进入交易账户，没有进行任何交易，所有投资资金都进入了银行账户。
• 由于NFA仍未收到2022 PFS，NFA要求Bit5ive Advisor提供发送给投资者的账户报表和基金自成立以来的银行对账单等记录。NFA需要这些信息来审查基金如何使用从两名投资者收到的认购资金、是否收到其他认购，并确认Acosta关于未进行交易的陈述。
• 2023年8月22日，Acosta通过电子邮件告知NFA，由于基金“从未实际启动”，因此未向参与者提供账户报表。次日，Acosta告知NFA，一对夫妇从未投资该基金，并提供了投资者B的姓名。
• 8月23日，Acosta向NFA发送了Bit5ive Fund在三家银行的账户报表。其中两个账户在2022年只开放了几个月后似乎已关闭。第三个银行涉及两个账户，涵盖2022年7月至12月。截至2022年12月31日，两个银行账户的余额合计不到5000美元。此外，Acosta和Bit5ive Advisor未向NFA提供2023年的任何银行对账单。
• 提供的银行对账单显示，基金于2022年4月5日收到投资者B的14万美元存款，于2022年5月4日收到投资者A的15万美元存款。
• 根据银行对账单，如果没有来自无法识别来源的两笔存款，基金合并银行账户中没有足够的流动资产来向投资者B支付款项。
• 银行账户的提款主要包括频繁的ACH交易，似乎代表向至少六家与Bit5ive Advisor有关联的个人（包括Collazo和Izquierdo）相关的咨询公司付款。
• 总体而言，Bit5ive Fund从投资者A和B收到的29万美元中，超过一半（约16.5万美元）支付给了Bit5ive Advisor关联方，其中超过6.5万美元支付给了似乎与Collazo和Izquierdo相关的实体。
• 在8月23日附有银行对账单的电子邮件中，Acosta表示，Izquierdo和他已告知剩余基金参与者投资者A，Bit5ive Fund将关闭，投资者A将在基金审计完成后能够100%赎回其投资。
• 鉴于Bit5ive Advisor未向NFA提供2022年12月之后的任何银行对账单以确定基金当前财务状况，且提供的银行对账单显示公司显然不得不在2022年从其他无法识别来源获取资金以偿还投资者B，NFA于2023年8月28日启动了对该公司的紧急审查。
• NFA工作人员前往ORS中列出的Bit5ive Advisor佛罗里达州多拉尔办公地址，被告知该空间目前由第三方使用，且自2023年6月左右起占用。
• NFA随后尝试拨打ORS中列出的Acosta电话号码，但联系到另一位已与公司无关的个人，该个人向NFA提供了Acosta的有效号码。
• 2023年8月28日，NFA与Acosta通话，并安排于2023年8月29日上午9点进行面对面会议。通话后，NFA向他发送了一封电子邮件，确认会议并附上了NFA要求公司在2023年8月31日前提供的文件和记录清单（例如，基金2023年月度银行对账单、公司月度银行账户对账单）。
• 尽管NFA提醒Acosta，根据合规规则2-5，Bit5ive Advisor和他有义务及时、全面地配合NFA，但Acosta未出席。

影响解读

NFA的紧急执法行动对Bit5ive Advisor、Acosta以及基金参与者产生了重大影响。首先，Bit5ive Advisor和Acosta被立即暂停NFA会员资格，禁止招揽或接受任何投资资金，并禁止转移任何基金资金，这 effectively 冻结了其业务运营。其次，由于NFA无法确定基金投资者的身份、投资金额和资金用途，现有投资者可能面临资金损失风险。此外，NFA的行动也向市场传递了监管机构对不配合调查行为的零容忍态度，强调了合规的重要性。

关键对比表格

未来展望

Bit5ive Advisor和Acosta可能请求NFA听证委员会举行听证会，以对紧急执法行动提出异议。然而，鉴于NFA指控的严重性，包括未能配合调查、资金流向不明以及可能挪用投资者资金，该行动很可能持续有效，直到他们完全遵守NFA要求。此外，NFA可能会进一步调查并采取额外执法行动，包括可能将案件移交CFTC或其他执法机构。投资者应密切关注事态发展，并评估其投资风险。

编辑总结

NFA对Bit5ive Advisor及其负责人Acosta的紧急执法行动凸显了加密货币相关投资工具中存在的风险，尤其是当运营商未能遵守监管要求并配合调查时。该案例提醒投资者，在选择投资产品时应仔细审查运营商的注册状态、合规记录和透明度。NFA的行动也表明，监管机构将采取果断措施保护投资者和维护市场完整性。