背景概述
根据 黄金形态通APP 报道，美国证券交易委员会（SEC）已获得针对 Mark Alan Lisser 的最终判决。该判决永久禁止 Lisser 违反联邦证券反欺诈条款。SEC 于 2020 年 12 月 1 日提起诉讼，指控 Lisser 运营 Knightsbridge Capital Partners，并通过至少两个 boiler room 从事欺诈活动。
关键要点
SEC 的诉状指出，Lisser 通过其运营的 boiler room 从至少 71 名散户投资者处筹集了约 210 万美元，并挪用了其中约 90 万美元。在 2018 年 10 月至 2019 年 3 月期间，Lisser 及其指导的销售人员向投资者虚假陈述，称 Knightsbridge 管理的基金已直接从三家知名公司员工处购买了“pre-IPO”股票。然而，Knightsbridge 在招揽投资者时并未持有任何股票，也未从员工处购买股票，且从未拥有足够股票来覆盖其向投资者出售的份额。
此外，诉状还指控 Lisser 和销售人员虚假声称 Knightsbridge 仅根据 pre-IPO 公司上市后的利润收取费用，但实际上大幅加价并收取佣金。
影响解读
最终判决永久禁止 Lisser 违反 1933 年《证券法》第 17(a) 条、1934 年《证券交易法》第 10(b) 条及规则 10b-5。Lisser 同意支付非法所得 890,092.90 美元及判决前利息 71,347.20 美元，合计 961,440.10 美元。该金额因平行刑事案件 United States v. Mark Alan Lisser, No. 21 Cr. 210 (E.D.N.Y.) 中的赔偿令而被视为已满足。
2022 年 9 月 15 日，Lisser 同意 SEC 命令，禁止其与任何经纪商、交易商、投资顾问、市政证券交易商、市政顾问、过户代理人或全国认可的统计评级机构有关联，并禁止参与任何 penny stock 发行。2021 年 5 月 12 日，Lisser 在刑事案件中承认证券欺诈罪，并于 2022 年 7 月 25 日被判处 24 个月监禁，并命令支付赔偿金 1,486,772.02 美元。
关键对比表格
| 项目 | 金额/内容 |
|---|---|
| 筹集资金 | 约 210 万美元 |
| 挪用资金 | 约 90 万美元 |
| 非法所得 | 890,092.90 美元 |
| 判决前利息 | 71,347.20 美元 |
| 合计 | 961,440.10 美元 |
| 刑事赔偿金 | 1,486,772.02 美元 |
| 刑期 | 24 个月监禁 |
未来展望
此案凸显了 SEC 对 boiler room 欺诈和 pre-IPO 投资骗局的执法力度。投资者应警惕声称能获取热门 pre-IPO 股票的投资机会，并核实相关公司是否实际持有股票。SEC 将继续追究此类证券欺诈行为，保护投资者利益。
编辑总结
SEC 对 Mark Alan Lisser 的最终判决标志着该证券欺诈案的民事部分告一段落。Lisser 因运营 Knightsbridge Capital Partners 进行 pre-IPO 股票欺诈，被永久禁止违反证券法，并需支付非法所得及利息，但该金额因刑事赔偿令而视为已满足。此案提醒投资者对 pre-IPO 投资机会保持警惕，并强调监管机构对证券欺诈的严厉打击。
常见问题解答
问题：SEC 对 Mark Alan Lisser 的最终判决是什么？
回答：最终判决永久禁止 Lisser 违反联邦证券反欺诈条款，并命令其支付非法所得 890,092.90 美元及判决前利息 71,347.20 美元，合计 961,440.10 美元。该金额因平行刑事案件的赔偿令而被视为已满足。
问题：Lisser 被指控做了什么？
回答：Lisser 运营 Knightsbridge Capital Partners，通过至少两个 boiler room 从至少 71 名散户投资者处筹集约 210 万美元，并挪用约 90 万美元。他虚假陈述 Knightsbridge 已购买三家知名公司的 pre-IPO 股票，并虚假声称仅根据利润收取费用。
问题：Lisser 在刑事案件中的判决是什么？
回答：2021 年 5 月 12 日，Lisser 承认证券欺诈罪，并于 2022 年 7 月 25 日被判处 24 个月监禁，并命令支付赔偿金 1,486,772.02 美元。
问题：SEC 还对 Lisser 实施了哪些禁令？
回答：2022 年 9 月 15 日，Lisser 同意 SEC 命令，禁止其与任何经纪商、交易商、投资顾问、市政证券交易商、市政顾问、过户代理人或全国认可的统计评级机构有关联，并禁止参与任何 penny stock 发行。
问题：此案对投资者有何启示？
回答：投资者应警惕声称能获取热门 pre-IPO 股票的投资机会，并核实相关公司是否实际持有股票。SEC 将继续打击此类证券欺诈行为。
