FCA致函贸易融资公司，强调金融犯罪风险管控预期

背景概述

根据 黄金形态通APP 报道，英国金融行为监管局（FCA）于2021年9月9日向从事贸易融资活动的公司发出“亲爱的CEO”信函，阐述其对这类公司金融犯罪风险管控的预期。FCA指出，过去18个月中，多家商品和贸易融资公司出现高调失败，造成重大财务损失。贸易融资活动本身具有内在风险，因其可能复杂、具有全球性质，且涉及使用多种货币的大额贸易流。

FCA建议公司展示其已对控制环境采取风险敏感的方法，确保相关风险得到有效缓解。在迄今为止的审查中，FCA发现公司往往对金融犯罪风险因素的识别和评估关注不足，例如两用物品风险或潜在欺诈。在其他情况下，公司未能充分证明其对缓解控制的评估，或未记录支持关于公司所面临剩余风险水平结论的理由。

关键要点

FCA在信函中提出以下关键期望：

• 公司应对相关金融犯罪风险进行整体评估，包括洗钱、制裁规避、恐怖融资和欺诈，并清晰记录在业务范围内的金融犯罪风险评估中。
• 客户风险评估应足够具体，覆盖贸易融资客户关系中可能存在的不同类型风险暴露，如客户经营的行业或司法管辖区。
• 客户风险评级将影响单笔贸易融资交易所需的尽职调查水平，公司还应考虑交易本身的具体情况，包括任何明显的交易特定“警示信号”。
• 在正式授信前，公司应对所有贸易融资交易对手进行适当的信用分析，分析应包括交易中所有利益相关方，而不仅限于借款人，例如最终买方、信用保险人和其他相关方。
• 公司政策和程序应明确规定何时适合对其他方进行尽职调查。
• 在批准单笔交易前，公司应确定是否需要进一步的具体分析，包括但不限于考虑最终买方的财务和非财务风险以及交易理由。
• 当最终买方是交易项下主要还款来源时，审慎风险管理可能包括获得最终买方的正式书面确认，确认贸易融资交易项下到期应付金额应付给融资公司，而非借款人。
• 对于涉及信用保险安排的交易，最佳实践是公司寻求正式确认，其被明确指定为最终买方不付款风险保险的损失收款人，且公司符合保险协议中的任何要求。

影响解读

FCA此次信函是对贸易融资领域风险管控的明确警示，预计将推动行业加强金融犯罪风险管理和信用分析。公司可能需要重新审视其风险评估框架，确保客户风险评级和尽职调查措施更加精细化。对于涉及复杂交易或高风险司法管辖区的公司，合规成本可能上升。同时，FCA的期望强调了交易层面风险识别的重要性，公司需在交易审批流程中嵌入更严格的控制。

此外，信函中关于信用保险和最终买方确认的要求，可能促使公司调整与交易对手的合同安排，以符合监管预期。整体而言，此举旨在降低贸易融资活动中的金融犯罪风险，维护金融市场稳定。

关键对比表格

FCA审查发现的问题与期望对比如下：

未来展望

FCA的信函可能预示着未来对贸易融资领域的监管审查将更加严格。公司需主动调整合规框架，以应对潜在的监管检查。随着全球贸易环境日益复杂，金融犯罪风险管控将成为贸易融资公司的核心竞争力之一。FCA可能继续通过行业沟通和审查，推动最佳实践的实施。

对于公司而言，及早采纳FCA的期望不仅有助于降低监管风险，也能增强与交易对手和保险机构的信任关系。未来，我们可能会看到更多针对贸易融资特定风险的监管指引或案例分享。

编辑总结

FCA此次致函强调了贸易融资活动中金融犯罪风险管控的紧迫性。公司应以此为契机，全面评估并加强其风险识别、客户尽职调查和信用分析流程。通过遵循FCA的期望，公司不仅能满足监管要求，还能提升自身风险管理能力，在复杂的全球贸易环境中稳健运营。