背景概述
根据 黄金形态通APP 报道，瑞士联邦委员会（Swiss Federal Council）已就为系统重要性银行（SIBs）引入公共流动性支持（PLB）工具启动咨询程序。该草案旨在将2023年3月联邦委员会通过紧急法令引入的PLB工具框架，以及当时为支持瑞银（UBS）收购瑞信（Credit Suisse）而采取的其他措施，同步转化为普通法律。由于事态紧急，咨询期被缩短，将持续至2023年6月21日。
关键要点
- 瑞士联邦委员会就系统重要性银行公共流动性支持（PLB）工具启动咨询。
- 草案旨在将2023年3月通过紧急法令引入的PLB框架及其他措施纳入普通法律。
- 咨询期因紧急情况缩短至2023年6月21日。
- 系统重要性银行在《银行法》下承担国内存款、贷款及支付交易等系统重要性功能。
- 联邦委员会须在六个月内向议会提交草案，以避免紧急措施失效。
影响解读
系统重要性银行若陷入困境或倒闭，因其规模、市场份额及关联性，可能对金融体系造成严重动荡和重大经济损害。近年来，联邦委员会和议会已实施多项措施增强系统重要性银行的韧性，包括2012年生效的更高资本和流动性要求，并多次收紧。2022年3月11日，联邦委员会为引入PLB定义了参数。在瑞信信任危机背景下，2023年3月16日联邦委员会利用紧急法律引入PLB框架，以防止瑞信无序破产。这些规定及后续瑞银收购瑞信的相关措施被纳入《银行法》修订草案。此次咨询旨在将这些临时措施转为永久法律，确保金融稳定。
关键对比
| 时间 | 事件 |
|---|---|
| 2012年 | 系统重要性银行规则生效，提高资本和流动性要求 |
| 2022年3月11日 | 联邦委员会定义引入PLB的参数 |
| 2023年3月16日 | 联邦委员会通过紧急法令引入PLB框架 |
| 2023年3月19日 | 瑞银宣布收购瑞信 |
| 2023年5月25日 | 联邦委员会启动PLB咨询 |
| 2023年6月21日 | 咨询期结束 |
未来展望
作为2023年3月29日宣布的审查的一部分，联邦委员会将全面审查瑞士整个“大而不能倒”监管框架，包括本草案中的工具。审查结果将在2024年春季下一份关于系统重要性银行的联邦委员会报告中提交给议会，该报告还将处理议会于2023年3月事件后分配给联邦委员会的各项审计任务。此举可能对未来瑞士系统重要性银行的监管格局产生深远影响。
编辑总结
瑞士联邦委员会此次咨询旨在将应对瑞信危机的临时措施法律化，以增强系统重要性银行的可处置性。尽管咨询期缩短，但全面审查仍在进行中，未来监管框架可能进一步调整。市场应关注2024年春季报告对“大而不能倒”规则的最终定调。
常见问题解答
问题：什么是公共流动性支持（PLB）？
回答：公共流动性支持（PLB）是一种由公共部门提供的流动性支持工具，旨在为陷入困境的系统重要性银行提供临时流动性，以防止其无序破产。
问题：为什么瑞士联邦委员会要启动此次咨询？
回答：此次咨询旨在将2023年3月通过紧急法令引入的PLB框架及其他支持瑞银收购瑞信的措施正式纳入普通法律，避免这些措施失效。
问题：咨询期为何缩短？
回答：由于事态紧急，咨询期被缩短至2023年6月21日，以便尽快完成立法程序。
问题：系统重要性银行的定义是什么？
回答：根据《银行法》，系统重要性银行承担国内存款和贷款业务、支付交易等系统重要性功能，其规模、市场份额和关联性使其倒闭可能引发金融体系动荡。
问题：未来瑞士的“大而不能倒”监管框架会有何变化？
回答：联邦委员会正在全面审查整个“大而不能倒”监管框架，结果将在2024年春季的报告中提交给议会，可能涉及监管规则的进一步调整。
