背景概述
根据 黄金形态通APP 报道，Cboe Global Markets与MSCI Inc.于2021年10月21日宣布，双方已签署授权协议，将战略合作关系延长并扩大至2031年。该协议基于两家公司多年成功合作，不仅延续了Cboe提供MSCI全球指数期权交易的权利，还拓展了双方在资本市场其他战略举措上的合作机会，结合互补优势与愿景，推动全球市场参与者的未来创新。
关键要点
- 协议将Cboe提供MSCI全球指数期权交易的权利延长至2031年。
- Cboe将继续在美国开发并上市六只MSCI指数的期权：MSCI EAFE指数（MXEA）、MSCI新兴市场指数（MXEF）、MSCI所有国家世界指数、MSCI美国指数、MSCI世界指数和MSCI ACWI除美国指数。
- 协议还允许Cboe在获得监管批准后，提供另外四只MSCI ESG指数的期权：MSCI新兴市场ESG领先者指数、MSCI EAFE ESG领先者指数、MSCI美国ESG领先者指数和MSCI世界ESG领先者指数。
- 双方计划探索传统股票衍生品以外的机会，帮助市场参与者应对市场和社会结构性转变带来的“下一代风险”。
- Cboe目前是美国唯一提供MSCI指数期权交易的交易所。
影响解读
此次协议巩固了Cboe在指数期权领域的独特地位，并引入了ESG相关产品，顺应了可持续投资趋势。通过增强教育、内容和服务，双方旨在推动MSCI指数期权产品的交易量和流动性。此外，探索非传统股票衍生品领域可能为市场参与者提供更多风险管理工具，应对结构性变化带来的新风险。
关键对比：现有与新增指数期权
| 类别 | 指数名称 |
|---|---|
| 现有指数期权（6只） | MSCI EAFE指数（MXEA）、MSCI新兴市场指数（MXEF）、MSCI所有国家世界指数、MSCI美国指数、MSCI世界指数、MSCI ACWI除美国指数 |
| 新增ESG指数期权（4只，需监管批准） | MSCI新兴市场ESG领先者指数、MSCI EAFE ESG领先者指数、MSCI美国ESG领先者指数、MSCI世界ESG领先者指数 |
未来展望
双方计划利用合并能力进一步扩大MSCI指数期权产品套件，并通过增强教育、内容和服务来推动交易量和流动性。此外，他们还将探索传统股票衍生品以外的机会，以帮助市场参与者应对市场和社会结构性转变带来的“下一代风险”。Cboe还预计将基于MSCI EAFE指数和MSCI新兴市场指数开发更多策略基准和波动率指数。
编辑总结
Cboe与MSCI延长并扩大合作，不仅确保了现有指数期权交易的连续性，还通过引入ESG指数期权和探索新领域，展现了双方对市场创新和可持续金融的承诺。这一战略合作有望为全球投资者提供更丰富的风险管理工具，并进一步巩固Cboe在衍生品市场的领先地位。
常见问题解答
问题：Cboe和MSCI的协议延长至哪一年？
回答：协议延长至2031年。
问题：Cboe目前提供哪些MSCI指数的期权交易？
回答：Cboe提供六只MSCI指数的期权交易：MSCI EAFE指数（MXEA）、MSCI新兴市场指数（MXEF）、MSCI所有国家世界指数、MSCI美国指数、MSCI世界指数和MSCI ACWI除美国指数。
问题：协议新增了哪些ESG指数期权？
回答：协议新增了四只MSCI ESG指数的期权：MSCI新兴市场ESG领先者指数、MSCI EAFE ESG领先者指数、MSCI美国ESG领先者指数和MSCI世界ESG领先者指数。这些期权需获得监管批准。
问题：Cboe是美国唯一提供MSCI指数期权交易的交易所吗？
回答：是的，Cboe目前是美国唯一提供MSCI指数期权交易的交易所。
问题：双方计划在哪些领域进一步合作？
回答：双方计划在传统股票衍生品以外的领域探索机会，帮助市场参与者应对“下一代风险”，并可能开发更多策略基准和波动率指数。
