法院初步批准摩根大通1570万美元国债期货幌骗案和解｜机构新闻

背景概述

根据黄金形态通APP 报道，一桩指控摩根大通（JPMorgan）在美国国债期货市场实施幌骗（spoofing）的集体诉讼接近尾声。2021年12月9日，纽约南区法院法官Paul A. Engelmayer签署命令，初步批准了被告与多名原告达成的1570万美元和解协议。

该诉讼指控摩根大通在2008年4月1日至2016年1月31日期间，通过幌骗手段操纵在美国交易所交易的美国国债期货合约及其期权价格，违反了《商品交易法》（Commodity Exchange Act, CEA）及普通法。

和解金额：1570万美元。
被告方：JPMorgan Chase & Co.、J.P. Morgan Clearing Corp.（现为J.P. Morgan Securities LLC）、J.P. Morgan Securities LLC、J.P. Morgan Futures, Inc.（现为J.P. Morgan Securities LLC）。
原告方：Charles Herbert Proctor, III、Synova Asset Management, LLC、Robert Charles Class A, L.P.、Thomas Gramatis、Budo Trading LLC、Kohl Trading LLC、M & N Trading L.L.C.、Port 22 LLC、Rock Capital Markets LLC。
法院认定：和解协议由经验丰富的律师经公平磋商达成，处于合理、公平和充分的范围之内；法院很可能根据《联邦民事诉讼规则》第23(e)(2)条批准该和解。
后续程序：最终批准听证会定于2022年3月4日举行，以审议和解的公平性、合理性和充分性。

此案是监管机构与执法部门持续打击期货市场操纵行为的一部分。幌骗作为一种欺诈性交易策略，通过提交意图在成交前撤销的订单，向市场传递虚假的供需信号，损害了市场公平性和完整性。

摩根大通此次和解虽未承认不当行为，但1570万美元的赔偿金额以及法院的初步批准，向市场传递了明确信号：监管机构与司法系统对操纵行为持严厉态度。此外，该案可能鼓励更多投资者对类似操纵行为提起集体诉讼，并推动交易所和经纪商进一步加强交易监控与合规措施。

2022年3月4日的听证会将决定和解协议是否最终获得批准。若法院最终批准，该案将正式了结，摩根大通将支付1570万美元并执行分配计划。此案也可能促使其他金融机构审视自身交易行为，避免类似的法律风险。

同时，美国监管机构预计将继续利用《商品交易法》等法律工具，对市场操纵行为进行严厉打击，以维护衍生品市场的公平与透明。

摩根大通国债期货幌骗案的和解初步获批，标志着这起长达数年的集体诉讼进入最后阶段。尽管和解金额相对较小，但其象征意义重大，体现了司法系统对市场操纵行为的零容忍态度。投资者应关注最终批准结果及其对市场合规实践的潜在影响。

问题：什么是幌骗（spoofing）？

回答：幌骗是一种市场操纵手法，指交易者提交订单但无意执行，旨在制造虚假的供需信号，诱导其他市场参与者做出错误决策，从而影响价格。

问题：摩根大通在此案中被指控做了什么？

回答：摩根大通被指控在2008年4月至2016年1月期间，通过幌骗手段故意操纵美国国债期货合约及其期权的价格，违反了《商品交易法》和普通法。

问题：和解金额是多少？

回答：摩根大通同意支付1570万美元和解金。

问题：法院初步批准和解意味着什么？

回答：初步批准意味着法院认为和解协议在合理、公平和充分的范围内，可以进入通知原告和最终批准听证的程序。

问题：最终批准听证会何时举行？

回答：最终批准听证会定于2022年3月4日举行，届时法院将审议是否最终批准和解协议。