ASIC对麦格理银行的罚款事件内容导读
事件概述
根据澳大利亚证券和投资委员会（ASIC）的调查，市场纪律委员会（MDP）对麦格理银行（Macquarie Bank Limited）处以创纪录的499.5万美元罚款。这一罚款是由于麦格理未能阻止其客户在电力期货市场上提交可疑订单所致。这是MDP迄今为止所处的最高罚款。
罚款原因
在2022年1月至9月期间，麦格理允许三位客户在50个场合提交可疑订单，这违反了市场诚信规则。每个订单都显示出“打标收盘”的意图，意味着这些订单是在市场收盘前的一分钟内提交的，影响了每日结算价格，并对客户在该合约中的既有利益产生了有利影响。
MDP认定，麦格理应该怀疑这些订单是为了在市场上制造虚假或误导性的交易活动而提交的。此外，MDP指出，麦格理未能回应ASIC对其电力期货市场监控需求加剧的担忧，这是决定罚款金额的重要因素。
市场参与者责任
MDP还发现，麦格理未能意识到其作为市场参与者的责任，未能及时适当地应对明显的监控系统缺陷风险。委员会指出，麦格理对员工行为负责，如果问题未能在应当提升的情况下被上报，可能表明麦格理内部存在更系统性的问题。
根据ASIC市场诚信规则（期货市场）2017的第3.1.2(1)(b)(iii)条款，市场参与者不得在应当合理怀疑他人下单意图制造虚假或误导性交易活动的情况下，代他人提供购买或出售合约的报价。
影响与后果
那些在价格波动的另一方可能会面临更大的保证金波动或减少的名义利润，导致资金压力，并可能对受到影响的客户产生流动成本影响。在2022年，许多澳大利亚能源供应商和零售商对价格波动极为敏感，这一影响尤其显著。
麦格理是ASX 24电力期货市场上最大的市场参与者，在2022年占据了约58%的电力期货订单。
麦格理已遵守处罚通知并支付了罚款。遵守罚款通知并不意味着承认罪责或责任，麦格理的行为不被视为违反《公司法》第798H(1)条款。
名词解释
电力期货市场：是进行电力合同交易的市场，允许参与者在未来某个时间以约定的价格买入或卖出电力。
市场诚信规则：是ASIC制定的规则，旨在维护市场的公平性和透明度，防止市场操纵行为。
相关重要事件
2024年，ASIC加强了对金融市场的监管，重点关注市场操纵和不当交易行为，以确保市场的完整性和消费者的信心。
